Фундаментален анализ - как да го използваме в крипто търговия

Търговията с нестабилни финансови активи като криптовалути изисква определено ниво на опит. За да разбере пазара, търговецът трябва да може да идентифицира какво причинява спад, покачване или стагнация на цените крипто Имот. Отнема време, за да разберете света на търговията, да намерите стратегия за търговия, която работи и да овладеете техническия и фундаментален анализ.

Техническият анализ се използва за прогнозиране на пазарния импулс на традиционните пазари като форекс и борсова търговия. Тъй като традиционните търговци ги използват, технически инструменти като Bollinger Bands и MA се използват в крипто търговията за определяне на точките за покупка и продажба.

Фундаменталният анализ на крипто активите, който е предмет на тази статия, изисква различен подход от този на традиционните пазари. Важно е да се определи какво прави криптовалутите ценни, когато се оценяват техните основи. Това ръководство ще ви помогне да идентифицирате показателите, които са важни при провеждането на фундаментален анализ на криптовалута.

Какво е фундаментален анализ?

Една характеристика на методите за проучване на пазара, които измерват криптовалутите, е фундаменталният анализ (FA). Това включва анализ на крипто активи за тяхната присъща стойност, а не за текущата им пазарна цена. Тази стратегия се използва от анализатори за оценка на всички фактори, които могат да повлияят на стойността и цената на крипто актив, включително случаи на употреба, мениджърски екипи, влиятелни лица, както и други факти.

Фундаменталният анализ се използва за определяне на истинската стойност на даден актив, за да се определи неговата под или надценка. Търговецът може да предприеме следните стъпки, ако се установи, че крипто актив е подценен: купете го и го продайте.

Фундаменталните индикатори се използват на традиционните пазари, но те не работят добре, когато става въпрос за анализ на криптовалута. Следващата стъпка е да разгледаме други доминиращи показатели, които са уникални за криптовалутите. Тези показатели не могат да бъдат променени, без да засегнат цялата блокова верига. Въпреки че има много показатели, които могат да се използват за анализ на основите на крипто активите, има само три ключови елемента за изграждане на основа за анализ. Тези показатели включват вътрешно-верижни показатели и проектни показатели.

Данни от измерванията във веригата

Метриките във веригата се отнасят до данни, които са видими в блокчейна. Въпреки че може да отнеме много време и да бъде скъпо за анализаторите да проверяват мрежи, които експортират данни, това не е жизнеспособна опция. Има две възможности. Можете да използвате борси за криптовалута или интерфейси за програмиране на приложения (API), които предоставят цялата информация и инструменти, необходими за вземане на финансови решения. CoinMarketCap, например, предоставя ценна информация за биткойн и предлага анализ във веригата. Binance Research, Coinmetrics и други източници също са налични.

Това са важни фактори, които трябва да имате предвид, когато анализирате показателите във веригата за крипто активи.

Скорост на хеширане

Всеки блокчейн има свой собствен механизъм и използва различни консенсусни алгоритми, за да го защити. Анализаторите го виждат като начин за провеждане на фундаментален анализ. Способността на машината да извършва ефикасно и ефективно хеш изчисления в блокови вериги с доказателство за работа се измерва чрез скоростта на хеширане.

Хешрейтът на копаене е пряко свързан с наградите и сигурността, които копачите получават за своята работа. По-високите хешрейтове показват вероятността за създаване на нови блокове и получаване на награда за всеки един. По-високите скорости на хеширане увеличават вероятността блокчейнът да е защитен и предотвратява атаки. Това също е възможност за печалба за миньорите. Добивът с по-нисък хешрейт е по-малко обещаващ. Това може да накара миньорите да изоставят копаенето и да осигурят мрежата. Текущата цена на актива, таксите и броят на транзакциите влияят върху цената на копаене.

Стойност на транзакцията

Фундаменталният анализ на крипто активите е непълен без вникване в стойностите на транзакциите. Това показва дали активът може да се използва за транзакции. Стойността на една транзакция е сумата от всички транзакции, извършени в блокчейна в даден момент. Ако има 100 Биткойн транзакции на ден, всяка със стойност $1000, тогава дневната стойност на транзакцията ще бъде $100 000. Стойността на транзакцията може да бъде измерена с помощта на местната валута на мрежата (BTC) или фиат като USD.

Брой транзакции

Броят на транзакциите е мярка за броя на дейностите, извършвани в мрежата. Различните времеви рамки могат да покажат развитието на дейността във времето. Този показател трябва да се третира с повишено внимание, тъй като не е сигурно дали дадено лице прехвърля средства към други портфейли, за да увеличи числата във веригата.

такси

Можем да използваме таксите, които търговците плащат за извършване на транзакции, за да ни информират колко хора се опитват да добавят поръчки към Blockchain. Подобно е на търг. Хората, които наддават по-високо, транзакциите им се добавят към блокчейна по-бързо от тези, които наддават по-ниско.

Потребителите плащат такса с течение на времето, за да получат достъп до информация относно сигурността и целостта на основния крипто актив. Блоковете Proof of Work/ (PoW) дават на миньорите блокови награди. Таксите за транзакции обикновено се увеличават, докато блоковите награди намаляват. Транзакционните разходи могат да се повишат и да разочароват миньорите, ако не бъдат платени изцяло.

Активни адреси

Броят на активните адреси на портфейла показва броя и наличността на крипто адреси във всеки даден момент. За да изчислите активните адреси, можете да комбинирате получаване и предаване на адреси за определен период, за да приближите растежа на активността на крипто актив. Можете също така да добавите уникални адреси, за да получите същите резултати и след това да ги сравните според техните периоди от време.

Метрики на проекта

Метриките на проекта не са фокусирани върху данните във веригата и предпочитат качествения подход. Той разглежда характеристики като екипно представяне, конкуренция и операции, както и всички детайли зад проекта.

Бяла книга

Преди да инвестирате, важно е да прочетете бялата книга на крипто проекта. Бялата книга е технически документ, който съдържа цялата информация, от която се нуждаете за крипто проект. Очертава цели, информация за екипа и план за постигане на целите.

Екип

Много проекти за криптовалута включват подробности за членовете на екипа, участващи в разработването на проекта. За да разберем дали членовете на екипа имат необходимите умения, за да изпълнят обещанията си, бихме могли да проследим подробностите. Възможно е да се провеждат проучвания за това дали членовете на екипа са били успешни в минали проекти и дали са достатъчно компетентни, за да постигнат целите си.

Потърсете общност от разработчици на крипто проекти без известен екип или анонимни разработчици. Ако имат публичен GitHub, потърсете активност и брой сътрудници. Актуализираният профил ще бъде по-привлекателен от този, който не е актуализиран от известно време.

Конкуренция

Бялата книга предоставя подробности за случаите на употреба, към които е насочен крипто проектът. От съществено значение е да се съпоставят проектите, с които се сравнява, и системата, която ще се променя. Това ще ви помогне да идентифицирате проекти, които са дългосрочни, и такива, които добавят малко или нищо към нарастващия брой криптовалути.

Полезност, токеномика и търсене

Токеномиката е изследване на икономиката зад търсенето и предлагането на токени. Стойността на криптовалутата се определя от търсенето и предлагането. Високите ценови стойности са свързани с криптовалути, които имат голямо търсене и ниско предлагане. Полезността е ключов фактор при определяне на цената на токена. За да определите пазарното търсене и стойността на даден токен, трябва да откриете неговото разпознаване на пазара. Преди да инвестирате в който и да е крипто актив, определете неговата полезност дали решава някакъв проблем или не е устойчив и/или ценен.

Помислете за разпределението на жетони в началния етап. Трябва също така да проверите дали първоначалното разпространение е извършено чрез първоначално предлагане на монети (ICO), първоначално предлагане за обмен (IEO), първоначално предлагане на DEX (IDO) или копаене на токени и монети. Бялата книга трябва да описва подробно количеството монети, които инвеститорите ще копаят, и процента, който ще бъде запазен за разработчиците. Важно е да сте наясно с предварително копано в тестовата мрежа. Важно е да отделите време за преглед на тези процедури в случаи, включващи рискове като малък брой адреси с голямо предлагане на криптовалута.

Финансови показатели

Фундаменталният анализ използва финансови показатели за изчисляване на стойността на крипто активите. Потенциалните инвеститори могат да подходят финансово към проект за криптовалута, като разгледат условията за търговия, като информация за текущия търгуван крипто актив и ликвидност, пазарни реакции, пазарни реакции и други променливи.

Пазарна капитализация

Пазарната капитализация е първото нещо, на което инвеститорите трябва да обърнат внимание, преди да инвестират в криптовалути. Пазарната капитализация (известна също като нетна стойност) се изчислява чрез умножаване на текущата цена на актива по циркулиращия запас. Умножаването ви дава хипотетична стойност, която може да се използва за закупуване на отделни единици от базовия актив. Пазарната капитализация може да подведе инвеститорите. Важно е да се вземат предвид и други фактори. Много инвеститори ще изберат криптовалути с ниска пазарна капитализация пред криптовалути с голяма пазарна капитализация, защото вярват, че криптовалутите с по-ниска пазарна капитализация имат по-голям потенциал за растеж в краткосрочен и дългосрочен план.

Обем и ликвидност на търговията

Ликвидността е способността бързо да купувате и продавате активи. Ликвидните активи могат да се купуват и продават на текущата търговска цена, без да се засяга пазарната им стойност. Неликвидните активи се търгуват трудно на ниски цени. Инвеститорите жадуват за ликвидни активи. Тъй като няма купувачи, търговците, които искат да продават на неликвиден пазар, ще бъдат принудени да намалят исканата цена. Спредът купува-продава е конкуренцията за търговски поръчки. Продавачите и купувачите намаляват бид-аск, за да осигурят ликвидност.

Показателят, който определя ликвидността на активите в даден момент, е обемът на търговия. Използва се за определяне на обема на търговия на крипто актив и показване на неговия импулс, възходящ или низходящ тренд.

Механизми на снабдяване

Инвеститорите трябва да са наясно с механизма за доставка на крипто активи от инвестиционна гледна точка. Инвеститорите ще възприемат крипто актив въз основа на неговото циркулиращо предлагане, общо предлагане и инфлация. Инвеститори, които вярват, че стойността на базовия актив се увеличава, когато има повече търсене от предлагане, може да бъдат привлечени от крипто активи, които ограничават количеството единици, които могат лесно да бъдат добивани.

Фундаментален анализ: предимства и недостатъци

Фундаменталният анализ е като всяка друга стратегия за анализ на криптовалута. Има своите положителни и отрицателни страни.

ср	Против
Инвеститорите могат да използват фундаментален анализ, за да им помогнат да получат крипто активи на справедлива цена, дори и да не са на справедлива стойност.	Резултатите от фундаменталния анализ не са благоприятни за вземане на краткосрочни решения. Техническият анализ може да бъде най-добрият вариант за търговците да предвидят краткосрочни пазарни възможности.
Достъпът до информация за основните активи позволява на потребителите да вземат информирани търговски решения.	Поради многото процеси, включени в основния пазарен анализ, това отнема много време.
Търговците имат способността да правят дългосрочни прогнози за растежа на пазара. Инвеститорите могат да използват стойността, която генерират, за да определят пазарната стойност, за да оценят текущата цена и да решат дали е твърде висока или твърде ниска.	Фундаменталният анализ може да предостави по-подробна представа за пазара, но е възможно негативните основи да се разпаднат. Положителен растеж може да настъпи за много кратко време.

Заключение: Фундаментален анализ

Фундаменталният анализ е метод за определяне на пазарната стойност на крипто активите. Фундаменталният анализ може да предостави на търговците редки прозрения за пазарите на криптовалута, ако се направи правилно. Търговецът трябва да може да идентифицира оптималната стойност на актив в криптовалута от пазарната му цена. Силно се препоръчва комбинация от технически и фундаментален анализ, защото има определени неща, които само фундаменталният анализ може да предвиди.